如何保护您的企业免受破产风险

在当今不确定的经济环境中，破产风险对各种规模的企业都构成了真实的威胁。贸易争端、政治不稳定、社会紧张局势，甚至全球健康危机的持续影响都可能使即使是经营良好的公司也面临破产风险。在本文中，我们将探讨什么是破产风险，如何评估它，以及保护您企业的策略。

什么是破产风险？

破产风险指的是一家公司在特定期限内（通常是一年）无法履行其财务义务的可能性。破产风险也被称为倒闭风险，可能源于各种因素，如现金流管理不善、过度支出，甚至客户违约。 近期的经济危机表明，破产风险并不总是由管理不善造成的。2008年的全球经济衰退和2020年的新冠疫情都证明，即使是经营最好的公司也可能无故面临破产风险。 客户破产，尤其是涉及您最大客户的破产，可能会影响您自己的现金流，并危及您的业务。供应商破产也可能产生重大影响，如果您不得不支付更高的价格或面临从替代来源获得必要供应的困难。 在最坏的情况下，失去关键业务关系可能导致您自己的破产——这种现象被称为"破产多米诺效应"。

评估您自身的破产风险

防范破产风险的第一步是对您自己的公司、客户和供应商进行准确的信用风险评估。密切关注以下警告信号：

• 盈利能力下降：例如，您的销售额下降或销售成本增加。
• 利息覆盖率低：这表明营业利润可能不足以支付利息费用。
• 资产负债表恶化
• 现金流和流动性问题：您的固定成本或利息支付是否在缓慢增加，或者您是否有大量客户延迟付款？
• 营业利润率：它们是否变得越来越薄？
• 债务到期、再融资和筹资能力：在什么条件下您可以为债务再融资？如果需要，您能否在资本市场筹集资金或利用信贷额度？
• 您的订单簿：您未来的业务量如何？

识别供应商和客户的破产风险

如果您的客户延迟付款或无法付款，您的现金流就会面临风险。如果您的供应商无法按时交付，您自己的生产就会放缓，使得难以履行自己的承诺。注意以下供应商或客户破产的潜在警告信号：

• 他们是否需要更长时间来结算发票或交付货物？
• 他们是否要求重新谈判合同，要求延长（如果是客户）或缩短（如果是供应商）付款期限？
• 是否存在对账单或交付的争议趋势？
• 您的客户最近是否失去了一个主要客户或供应商？
• 他们是否受到负面媒体报道？
• 他们所在的行业或国家发生了什么？这些因素是他们运营的经济环境的一部分，可能会影响客户破产。

此外，要警惕可能传播有关您客户信息的新闻报道或商业组织：员工和高管的大规模离职，或支付工资的困难等。 自然气候也应该考虑在内。近年来，极端天气事件、气候变化事件和新冠疫情导致业务中断或供应链关闭的速度越来越快。

如何防范破产

在您自己的公司内采取以下步骤，以帮助降低风险并建立破产保护：

• 缩短您的供应链，避免集中在一个地理区域。
• 在签订协议之前始终评估客户信用。
• 确保您的客户组合是平衡的，使大部分收入不过度依赖一两个客户。
• 设立一个现金缓冲，以备紧急情况使用。
• 审查您向客户和供应商提供的信用条款，并将您的贸易条款与行业内其他公司进行比较。
• 尽可能使用在线技术，使"转型"更容易。想想零售企业如何在新冠疫情导致实体店突然关闭时转向线上。
• 投资于付款跟踪和债务追收流程，包括专业的破产风险服务。

破产保护保险如何帮助？

破产保护并非精确科学，因为存在无数超出您自身业务运营控制的风险。但如果没有及早发现——例如，借助破产风险服务——您可能会发现自己陷入破产风险的恶性循环。 破产保护保险可以保护您的现金流，并在坏账情况下对您进行补偿，从而大大限制信用风险对您自己公司的损害，特别是当破产由不可预见的事件引起时。 例如，像安联贸易这样的领先贸易信用保险公司基于贸易信用保险提供额外的破产风险服务，如：

• 债务追收，具备必要的技能和经验，无论债务人及其法律团队在哪个国家或司法管辖区运营，都能与他们保持有效和持续的对话。
• 提供预防性保护，通过敏锐的财务分析，帮助您选择正确的客户和正确的市场，从一开始就避免坏账。
• 全面的市场情报，让您充分了解行业部门和未来的困难。

记住，快速反应时间是关键。理想情况下，您应该在客户破产发生之前识别警告信号并采取行动。破产保护保险可以降低客户破产的风险，维持现金流，并帮助您发展业务。

结论

在当今动荡的商业环境中，保护您的公司免受破产风险比以往任何时候都更为重要。通过保持警惕、多样化客户基础、维持健康的现金流，并考虑破产保护保险，您可以显著降低面临这种潜在毁灭性风险的可能性。请记住，在财务健康方面，预防总是比治疗更好。